Valeur locative supprimée en 2029 : rénover et déduire

Pas de conseil fiscal : cet article résume des informations publiées par les autorités (état octobre 2026). Clarifiez l’effet fiscal d’une rénovation dans votre cas avec votre fiduciaire ou l’administration fiscale de votre commune ou de votre canton.

Qu’est-ce qui a été décidé ?

Le 28 septembre 2025, le peuple et les cantons ont accepté l’arrêté fédéral relatif à l’impôt immobilier cantonal sur les résidences secondaires avec 57,7 % de oui (participation 49,5 %). Comme la loi fédérale sur le changement de système d’imposition de la propriété du logement y est juridiquement liée, la suppression de la valeur locative est également décidée.

Le 1er avril 2026, le Conseil fédéral a décidé de mettre la réforme en vigueur le 1er janvier 2029. Les cantons peuvent introduire au même moment un impôt immobilier spécial sur les résidences secondaires principalement utilisées par leur propriétaire.

Qu’est-ce qui change dès 2029 ?

Sources : Conseil fédéral/AFC, communiqué du 1.4.2026 ; loi fédérale sur le changement de système d’imposition de la propriété du logement (RO 2026 213).
Thème	Aujourd’hui (jusqu’à l’année fiscale 2028)	Dès le 1er janvier 2029
Valeur locative, logement occupé par le propriétaire	imposée comme revenu	supprimée (résidences principales et secondaires)
Frais d’entretien, logement occupé par le propriétaire	déductibles	déduction supprimée auprès de la Confédération, des cantons et des communes
Investissements d’économie d’énergie et de protection de l’environnement	déductibles	impôt fédéral direct : déduction supprimée ; les cantons peuvent la maintenir temporairement, au plus tard jusqu’en 2050
Immeubles loués	entretien déductible	la déduction des frais d’entretien demeure
Intérêts passifs	déductibles	seulement proportionnellement aux immeubles loués ; déduction temporaire pour primo-acquéreurs
Monuments historiques	déductibles	Confédération : toujours déductibles (part non subventionnée) ; les cantons peuvent prévoir la déduction

Suppression de la valeur locative : pourquoi rénover avant 2029 peut être judicieux

Tant que la valeur locative est imposée, vous pouvez déduire de votre revenu imposable les frais d’entretien de votre logement et les investissements servant à économiser l’énergie et à protéger l’environnement. Dans le canton de Zurich, les investissements énergétiques dans les immeubles existants de la fortune privée sont assimilés aux frais d’entretien, dans la mesure où ils sont déductibles pour l’impôt fédéral direct.

Dès l’année fiscale 2029, cette déduction disparaît pour l’impôt fédéral direct pour le logement occupé par son propriétaire. Si un remplacement de chauffage, de fenêtres ou une isolation est de toute façon prévu dans les prochaines années, il peut donc valoir la peine de planifier le projet de manière à ce que les coûts relèvent encore du droit actuel.

Clarifiez au préalable avec l’administration fiscale ou votre fiduciaire quelle année fiscale est déterminante (par exemple date de facture, paiement ou fin des travaux). Prévoyez aussi suffisamment de temps : subventions, autorisations et délais de livraison prennent du temps.

Les cantons maintiendront-ils la déduction énergétique ?

Le droit fédéral permet aux cantons de maintenir des déductions pour les économies d’énergie et la protection de l’environnement jusqu’à ce que l’objectif d’un bilan de gaz à effet de serre équilibré soit atteint, mais au plus tard jusqu’en 2050. Les frais alors déductibles sont fixés par le Département fédéral des finances avec les cantons – selon le Conseil d’État zurichois, cette définition n’existait pas encore en septembre 2026.

Canton de Zurich : le Conseil d’État ne juge actuellement pas opportun de maintenir la déduction (ACE n° 454/2026). Concernant une motion visant à la maintenir jusqu’en 2050, il propose le rejet mais est prêt à l’accepter comme postulat (ACE n° 908/2026). La décision du Grand Conseil est en suspens.

Argovie, Lucerne, Zoug, Bâle-Ville et Bâle-Campagne : nous n’avons pas trouvé de décision définitive pour ces cantons à la date de rédaction. Renseignez-vous auprès de l’administration fiscale cantonale.

Les subventions restent – indépendamment des impôts

Les subventions du canton, de la commune et des entreprises d’énergie (Programme Bâtiments) ne sont pas directement concernées par le changement de système. Pour le remplacement d’un chauffage au mazout, au gaz ou électrique par une pompe à chaleur, il existe selon le canton plusieurs milliers de francs – la demande doit être déposée avant les travaux. En règle générale, seule la part des coûts que vous supportez vous-même est déductible.

Subventions pompe à chaleur Remplacer un chauffage au mazout ou au gaz

Questions fréquentes

Quand la suppression de la valeur locative s’applique-t-elle ?

Le Conseil fédéral a mis la réforme en vigueur le 1er janvier 2029. Dès l’année fiscale 2029, la valeur locative du logement occupé par son propriétaire n’est plus imposée.

Puis-je encore déduire les frais d’entretien dès 2029 ?

Pas pour le logement occupé par son propriétaire – ni auprès de la Confédération ni des cantons et communes. Pour les immeubles loués ou affermés, la déduction demeure.

La déduction pour les rénovations énergétiques disparaît-elle complètement ?

Pour l’impôt fédéral direct, oui. Les cantons peuvent la maintenir temporairement, au plus tard jusqu’en 2050. Si votre canton le fait est en partie encore ouvert.

Un remplacement de chauffage vaut-il la peine uniquement pour les impôts ?

Pas à lui seul. L’état de l’installation, les coûts d’énergie et d’entretien, les prescriptions cantonales et les subventions sont déterminants. La déduction fiscale peut être un avantage supplémentaire – faites-la vérifier individuellement.

Sources

État octobre 2026. Sans garantie – font foi les prescriptions et programmes de la Confédération, du canton et de la commune.

Pas de conseil fiscal : cet article résume des informations publiées par les autorités (état octobre 2026). Clarifiez l’effet fiscal d’une rénovation dans votre cas avec votre fiduciaire ou l’administration fiscale de votre commune ou de votre canton.

Planifier la rénovation avant 2029

Nous visitons votre chauffage, établissons une offre et vous aidons pour la demande de subvention – pour que vous puissiez décider à temps.

076 358 43 21 Vers le formulaire de contact

Suppression de la valeur locative : pourquoi rénover maintenant peut valoir la peine